VEF:s nyckelportföljbolag, Creditas, tillkännager utökning av sin Series-F-finansieringsrunda samt nyligen avslutade M&A-transaktioner
VEF:s ledande och största innehav, Creditas, som representerade 53% av substansvärdet vid 1Q22, kommunicerade ett antal spännande nyheter till marknaden tidigare idag. Bolagets fullständiga pressmeddelande hittar du här. Creditas, den ledande fintech-plattformen för säkerställda krediter och specialanpassade finansiella lösningar i Latinamerika, tillkännager en utökning om USD 50 mln av sin serie-F-finansieringsrunda om USD 260 mln, vilket tar den totala summan till USD 310 mln. I samband med transaktionen kommer Andbank (en global privat bank) in vilket möjliggör ett strategiskt partnerskap mellan de båda bolagen.
Creditas förvärvar en banklicens från Banco Andbank (Brasil) S.A. för att ytterligare diversifiera sina finansieringskällor och fortsätta att växa sin kreditportfölj. Andbank kommer att fortsätta driva den privata förmögenhets- och kapitalförvaltningsverksamheten i en separat enhet och Creditas blir en partner för att utforska strategiska synergier inom kapitalförvaltning och kapitalmarknader. Som en del av överenskommelsen har Creditas och Andbank tecknat ett avtal om att tillhandahålla Creditas nya finansieringskällor och förvärv av säkerställda krediter. Detta ger båda företagen en mer attraktiv finansiell ställning och betydande tillväxtmöjligheter.
Banco Andbank (Brasil) S.A. är en bank som efter godkännandet av en aktiekapitalökning kommer att ha BRL 450 mln i eget kapital. Transaktionen är värderad till cirka BRL 500 mln och den är föremål för godkännande av relevanta myndigheter i Brasilien och Andorra.
Creditas ger även ut ett konvertibellån motsvarande USD 150 mln för att exekvera selektiva strategiska möjligheter och fortsätta att expandera sitt ekosystem. Detta inkluderar det nyligen avslutade förvärvet av Kzas, en marknadsplats för bolån. Kzas samarbetar med banker för att leverera en unik digital upplevelse som stödjer fastighetsutvecklare och mäklare att erbjuda bostadsköpare en digital bolåneprodukt. Den extra finansieringen kommer även att hjälpa Creditas att fortsätta stödja den accelererande tillväxten i Voltz Motors, elmotorcykeltillverkaren som fick en strategisk investering från Creditas under 2021. Creditas har hittills investerat mer än BRL 150 mln i Voltz, både i form av aktier och lån, vilket har möjliggjort för bolaget att bygga sin produktionsanläggning i Manaus och växa till mer än 2 500 sålda motorcyklar per månad eller 2,5 % av den brasilianska motorcykelmarknaden.
Creditas är i slutskedet av sin migreringen från brasilianska GAAP till IFRS-redovisning och kommer att publicera siffror för första och andra kvartalet 2022 samt jämförelsetal av historisk siffror under IFRS. Intäkterna för första halvåret 2022 uppgick till BRL 820 mln, en tillväxt motsvarande 3,2x jämfört med första halvåret 2021.
Sergio Furio, grundare och VD för Creditas kommenterar:
"Vi är väldigt förväntansfulla inför framtiden. Creditas team har varit extremt fokuserade och motståndskraftiga i den rådande marknaden och har levererat en enorm tillväxt motsvarande 3,2x jämfört med första halvåret 2021, samtidigt som effektiviteten och produktiviteten bara har ökat. Utökningen av vår Series-F-runda i det nuvarande klimatet kommer att hjälpa oss att befästa vår position och behålla den höga tillväxttakt vi har haft de senaste åren. Vi har känt teamet på Andbank i flera år och de har ett globalt varumärke som är mycket respekterat i Brasilien. Med denna verksamhet kommer vi att kunna fortsätta vår snabba tillväxt med inlåning som ytterligare en finansieringskälla. Kapitalmarknaderna kommer att förbli vår huvudsakliga finansieringskälla och vi kommer nu att arbeta tillsammans med Andbank-teamet för att utveckla och förnya våra kapitalmarknadsfonder inklusive FIIs, FIDCs och CRIs."
VEFs VD, Dave Nangle kommenterar:
"Tuffa globala makro- och marknadsklimat är den bästa tiden att bygga och skala upp varaktiga företag. De bäst finansierade bolagen kan göra smarta strategiska drag som skapar betydande framtida värde medan många konkurrenter bleknar bort och försvinner. Creditas är ett av dessa bolag. Att attrahera ytterligare kapital till samma värdering som förra rundan är något som bara de bästa privata företagen just nu kan göra. Samtidigt öppnar förvärvet av banklicensen upp för ett antal spännande strategiska möjligheter för Creditas vad gäller bredd och djup av sin framtida finansiering. Det är en mycket spännande tid för Creditas och för VEF som aktieägare - Creditas har kapitalet och verksamheten för att leverera tresiffrig tillväxt på årsbasis, har både djup och mångfald av finansieringsalternativ genom marknadscykeln, med en tydlig och välfinansierad tillväxtväg till lönsamhet. Vad gäller Creditas planerade börsintroduktion så är det bara en fråga om marknadstiming.”
Om Creditas
Creditas är den ledande fintech-plattformen för säkerställda och specialanpassade finansiella lösningar fokuserade på att förbättra livet för individer i Latinamerika genom tre ekosystem: bil, hem och personalförmåner. Företaget tillhandahåller ett komplett erbjudande till sina kunder inklusive fintech-lösningar, digitala försäkringar och konsumentlösningar, med hjälp av egen teknologi för att leverera en unik kundupplevelse. Dess låneportfölj inkluderar säkerställda krediter inom fastighet, fordon och lön, vilket ger tillgång till olika lösningar och tjänster med integrerade finansierings- och refinansieringsalternativ. Inom segmentet konsumentlösningar erbjuder Creditas hemrenoveringslösningar, en digital marknadsplats för begagnade bilar (Creditas Auto) och efter sin strategiska investering i Voltz Motors, nästa generations elmotorcyklar och skotrar. Inom digitala försäkringar är bolaget den största oberoende försäkringsmäklaren i Brasilien och tillhandahåller bil-, bostads- och löntagarförsäkringar i samarbete med mer än 16 partners. Creditas grundades 2012 av spanska Sergio Furio och har 4 000 anställda i Sao Paulo, Curitiba, Porto Alegre, Recife, Valencia (Spanien) och Mexico City. Internationella riskkapitalfonder har investerat över USD 829 mln i företaget, och det har rankats av KPMG, Business Insider och Glassdoor som ett av världens mest lovande fintechbolag.