Styrelsen i Odinwell beslutar om en delvis garanterad företrädesemission av units om cirka 17,5 MSEK

EJ FÖR OFFENTLIGGÖRANDE, DISTRIBUTION ELLER PUBLICERING, VARE SIG DIREKT ELLER INDIREKT, INOM ELLER TILL USA, AUSTRALIEN, BELARUS, HONGKONG, JAPAN, KANADA, NYA ZEELAND, RYSSLAND, SCHWEIZ, SINGAPORE, SYDAFRIKA, SYDKOREA ELLER I NÅGON ANNAN JURISDIKTION DÄR OFFENTLIGGÖRANDE, DISTRIBUTION ELLER PUBLICERING AV DETTA PRESSMEDDELANDE SKULLE VARA OLAGLIG ELLER KRÄVA YTTERLIGARE REGISTRERINGS- ELLER ANDRA ÅTGÄRDER.

Styrelsen för Odinwell AB (publ) (”Bolaget” eller ”Odinwell”) har idag beslutat om en företrädesemission av units bestående av aktier och teckningsoptioner som vid full teckning kommer att tillföra Bolaget cirka 17,5 MSEK före emissionskostnader (”Företrädesemissionen”). Bolaget avser att använda emissionslikviden i Företrädesemissionen till att accelerera FoU-arbetet, utöka patentportföljen och ta Bolaget till partnerskap med en industriell aktör. Företrädesemissionen omfattas till cirka 50 procent av garanti- och teckningsåtaganden.

Företrädesemissionen i korthet m.m.

• Styrelsen i Odinwell har idag, med stöd av emissionsbemyndigandet erhållet vid den extra bolagsstämma som hölls i Bolaget den 19 mars 2025 (”Emissionsbemyndigandet”), beslutat om en företrädesemission av units (Företrädesemissionen).
• Aktieägare som på avstämningsdagen den 28 mars 2025 är registrerade i den av Euroclear Sweden AB förda aktieboken erhåller 1 uniträtt för varje innehavd aktie. 23 uniträtter berättigar till teckning av 1 unit. Varje unit består av 30 nya aktier i Bolaget samt 20 teckningsoptioner av serie TO 1 och 10 teckningsoptioner av serie TO 2 (en ”Unit”). Företrädesemissionen omfattar högst 1 042 317 Units, motsvarande högst 31 269 510 nya aktier i Bolaget samt högst 20 846 340 teckningsoptioner av serie TO 1 och högst 10 423 170 teckningsoptioner av serie TO 2. Teckningsoptionerna avses tas upp till handel på Spotlight Stock Market.
• Teckningskursen för 1 Unit uppgår till 16,80 SEK, motsvarande 0,56 SEK per aktie. Teckningskursen motsvarar 50 procent av Odinwell-aktiens volymvägda genomsnittliga betalkurs under perioden 3–14 mars 2025. Vid full teckning i Företrädesemissionen kommer Bolaget att tillföras cirka 17,5 MSEK före emissionskostnader och Bolagets aktiekapital öka med cirka 1,13 MSEK. Vid full teckning och fullt utnyttjande av teckningsoptioner av serie TO 1 och TO 2 kan Bolaget komma att tillföras ytterligare högst 15 MSEK.
• Teckningsperioden för Företrädesemissionen löper under perioden 1–15 april 2025.
• Varje teckningsoption av serie TO 1 ger rätt att teckna 1 ny aktie i Bolaget under perioden 18 november – 2 december 2025. Teckningskursen vid teckning av aktier med stöd av teckningsoptioner av serie TO 1 kommer motsvara 70 procent av den volymvägda genomsnittliga betalkursen för Bolagets aktie under perioden 3–17 november 2025. Teckningskursen för teckningsoptioner av serie TO 1 ska dock lägst vara aktiens kvotvärde och högst 0,48 SEK.
• Varje teckningsoption av serie TO 2 ger rätt att teckna 1 ny aktie i Bolaget under perioden 18 maj – 1 juni 2026. Teckningskursen vid teckning av aktier med stöd av teckningsoptioner av serie TO 2 kommer motsvara 70 procent av den volymvägda genomsnittliga betalkursen för Bolagets aktie under perioden 4–15 maj 2026. Teckningskursen för teckningsoptioner av serie TO 2 ska dock lägst vara aktiens kvotvärde och högst 0,48 SEK.
• Företrädesemissionen omfattas till cirka 50 procent av tecknings- och garantiåtaganden, varav teckningsåtaganden motsvarar cirka 11 procent av den totala emissionsvolymen och garantiåtaganden uppgår till cirka 39 procent av den totala emissionsvolymen. Ingen ersättning utgår för teckningsförbindelserna. Till garanterna utgår antingen en kontant ersättning om 15 procent av garanterat belopp eller en ersättning i form av units i Bolaget motsvarande 20 procent av garanterat belopp. Tecknings- och garantiåtagandena är inte säkerställda genom bankgaranti, spärrmedel, pantsättning eller liknande arrangemang.

Bakgrund och motiv för kapitalanskaffningen
Odinwell har gjort stora framsteg inom produktutveckling under det senaste halvåret. Bolaget har nu en demoprodukt som visats upp och presenterats för ett antal bolag, vilket utgör en viktig milstolpe för Odinwell. Detta märks genom ett betydligt mer positivt bemötande än tidigare, vilket bekräftar att Bolaget är på rätt spår.

Samtidigt återstår arbete i form av ökad bevisföring, förbättrad användarvänlighet och utveckling av nya funktionaliteter. Parallellt fortskrider arbetet med att fördjupa pågående diskussioner och bredda kontaktnätet för att nå ut till fler potentiella affärspartners. Målet är att etablera ett långsiktigt samarbete, och att hitta en affärspartner som passar verksamheten väl är avgörande för detta.

Företrädesemission är tänkt att möjliggöra nästa steg i Odinwells utveckling, framför allt genom att accelerera FoU-arbetet, utöka patentportföljen och ta Bolaget till partnerskap med en industriell aktör.

Nettolikviden från Företrädesemissionen vid full teckning om cirka 14,7 MSEK, efter avdrag för emissionskostnader om cirka 2,8 MSEK, bedöms tillföra nödvändiga medel för att genomföra affärsplanen. Nettolikviden är tänkt att användas till följande ändamål (angivna i prioritets- och allokeringsordning):

• Finansiering av fortsatt FoU-arbete i syfte att dels vidare underbygga produktens kommunicerade funktionalitet, dels fortsätta arbetet med produktförbättringar (cirka 60 procent)
• Täckning av Bolagets fasta kostnader, såsom hyra, löner m.m. (cirka 30 procent) 
• Finansiering av satsning på nya patent, i syfte att förbättra skyddet för Bolagets huvudprodukt samt öppna upp för nya typer av indikationer och applikationsområden (cirka 7 procent)
• Täckning av utgifter i anslutning till arbetet mot nya partneravtal, såsom kostnader för resor, legal rådgivning, tillfälliga konsulter m.m. (cirka 3 procent)

Teckningsförbindelser och garantiåtaganden
Bolaget har erhållit teckningsförbindelser från ett antal befintliga aktieägare, däribland Aktia Asset Management, om cirka 1,88 MSEK. Därutöver har Bolaget även ingått garantiåtaganden med nya investerare om cirka 6,87 MSEK. Företrädesemissionen omfattas således av teckningsförbindelser och garantiåtaganden om totalt cirka 8,75 MSEK, motsvarande cirka 50 procent av det totala emissionsbeloppet. Garantiåtagandena utgörs av en så kallad bottengaranti, och kan tas i anspråk i den mån Företrädesemissionen inte blir tecknad till 50 procent.

GARANTIÅTAGANDEN
Namn	Summa, garantiåtagande
UBB Consulting AB	500 000 kr
Martin Jonsson	1 500 000 kr
Consentia Group AB	700 000 kr
John Andersson Moll	500 000 kr
Jens Miöen	400 000 kr
Karkas Capital	500 000 kr
Björn Wallin	420 000 kr
Andreas Poike	250 000 kr
Anders Haskel	200 000 kr
Viktor Westman	500 000 kr
Nils Berg	500 000 kr
Paginera Invest AB	200 000 kr
Meriti Neutral	300 000 kr
Pronator Invest AB	300 000 kr
Fields of Gold Holding AB*	100 000 kr
Totala garantiåtaganden	6 870 000 kr
*Jennie Kardell, CFO
TECKNINGSFÖRBINDELSER
Namn	Summa, teckningsåtagande
Martin Olauson	200 000 kr
Redn one and red two AB	263 772 kr
Marcus Andersson	149 727 kr
Christer Hager	187 604 kr
Seventh Sense Adventures Holding AB	100 000 kr
Anders Husmark	100 000 kr
Per Nellgård	250 007 kr
Aktia Nordic Micro Cap Fund & Aktia Nordic Small Cap Fund / Aktia Bank Plc	532 580 kr
Nestero Holding	100 000 kr
Totala teckningsåtaganden	1 883 691 kr

I syfte att möjliggöra att hela eller en del av garantiersättningen kan utgå i form av units i stället för kontant ersättning kan styrelsen komma att nyttja Emissionsbemyndigandet även för att fatta beslut om emission av vederlagsunits. I det fall samtliga garanter väljer kontant ersättning uppgår den till totalt cirka 1,03 MSEK. Om garanterna i stället väljer ersättning i form av vederlagsunits, skulle garanterna erhålla units till ett värde om totalt cirka 1,37 MSEK, vilket ger 81 785 units, motsvarande 2 453 550 aktier och 1 635 700 teckningsoptioner av serie TO1 och 817 850 teckningsoptioner av serie TO2.

Inga kontanta medel eller andra tillgångar har pantsatts och ingen annan säkerhet har tillhandahållits för att säkerställa åtagandena.

Aktier och aktiekapital
Företrädesemissionen innebär att aktiekapitalet kan öka med högst 1 125 702,36 SEK från 863 038,8 SEK till 1 988 741,16 SEK och att antalet aktier kan öka med högst 31 269 510 aktier, från 23 973 300 aktier till 55 242 810 aktier, vilket motsvarar en utspädning om cirka 56,6 procent av kapitalet och cirka 56,6 procent av rösterna i Bolaget efter registrering av de nya aktierna vid Bolagsverket.

Utnyttjas därtill samtliga teckningsoptioner av serie TO 1, som emitteras inom ramen för Företrädesemissionen, kan aktiekapitalet öka med ytterligare högst 750 468,24 SEK, från 1 988 741,16 SEK till 2 739 209,40 SEK, samt antalet aktier öka med ytterligare högst 20 846 340 aktier, från 55 242 810 aktier till 76 089 150 aktier. Vid fulltecknad Företrädesemission och fullt utnyttjande av de inom ramen för Företrädesemissionen utgivna teckningsoptionerna av serie TO 1 uppstår en total utspädning om cirka 68,5 procent av kapitalet och cirka 68,5 procent av rösterna i Bolaget.

Vidare, vid fullt utnyttjande av teckningsoptioner av serie TO 2 som emitteras inom ramen för Företrädesemissionen, kan aktiekapitalet öka med ytterligare högst 375 234,12 SEK, från 2 739 209,40 SEK till 3 114 443,52 SEK, samt antalet aktier öka med ytterligare högst 10 423 170 aktier, från 76 089 150 aktier till 86 512 320 aktier. Vid fulltecknad Företrädesemission och fullt utnyttjande av de inom ramen för Företrädesemissionen utgivna teckningsoptionerna av serie TO 1 och TO 2 uppstår en total utspädning om cirka 72,3 procent av kapitalet och cirka 72,3 procent av rösterna i Bolaget.

Därtill skulle det totala antalet aktier i Bolaget, i det fall samtliga garanter väljer att få ersättning i vederlagsunits och att samtliga dithörande teckningsoptioner utnyttjas, komma att öka med ytterligare högst 4 912 560 aktier, från 86 512 320 aktier till 91 424 880 aktier, samt Bolagets aktiekapital komma att öka med 176 655,60 SEK, till totalt 3 291 099,12 SEK. Detta skulle resultera i en total utspädning om cirka 73,8 procent av rösterna och cirka 73,8 procent av kapitalet i Bolaget.

Indikativ tidplan för Företrädesemissionen

19 mars 2025	Extra bolagsstämma
21 mars 2025	Styrelsens beslut om Företrädesemissionen med stöd av Emissionsbemyndigande
26 mars 2025	Sista dag för handel med Odinwell-aktien inklusive rätt att teckna Units med stöd av uniträtter
27 mars 2025	Första dag för handel med Odinwell-aktien exklusive rätt att teckna Units med stöd av uniträtter
28 mars 2025	Avstämningsdag för rätt att teckna Units med stöd av uniträtter
31 mars 2025	Offentliggörande av informationsdokument
1–10 april 2025	Handel med uniträtter
1–15 april 2025	Teckningsperioden i Företrädesemissionen
17 april 2025	Offentliggörande av utfall i Företrädesemissionen
1–30 april 2025	Handel med BTU

Rådgivare
Carlsquare AB är finansiell rådgivare och Advokatfirman Lindahl KB är legala rådgivare till Odinwell i samband med Företrädesemissionen. Nordic Issuing AB är emissionsinstitut i samband med Företrädesemissionen.