Intrum ingår partnerskap med Cerberus – en viktig milstolpe i genomförandet av den kapitallätta strategin
Intrum AB ("Intrum") meddelar att bolaget har tecknat ett s.k. term sheet avseende ett investeringsavtal med ett dotterbolag till Cerberus Capital Management, L.P. ("Cerberus") för kommande investeringar i NPL-portföljer av icke säkerställda konsumentkrediter. Avtalet gör det möjligt för Intrum att växla upp sin investeringsverksamhet utan att öka skuldsättningen, vilket medför Servicing-intäkter och ytterligare portföljförvaltningsintäkter, i linje med bolagets kapitallätta strategi.
Intrum och Cerberus avser att tillsammans investera upp till 1 miljard euro per år, beroende på marknadsförutsättningar. Cerberus står för 70 procent av kapitalet och Intrum för 30 procent, där Intrum kan minska sin investeringsnivå under vissa förutsättningar. Avtalet omfattar alla länder där Intrum har verksamhet under de kommande tre åren för portföljer med icke säkerställda konsumentkrediter.
Enligt avtalsvillkoren kommer parterna gemensamt att initiera, utvärdera och komma överens om vilka investeringar som ska göras.
Intrum och Cerberus har kommit överens om att exklusivt förhandla om fullständiga avtal, vilket förväntas slutföras vid slutet av 2024. Intrum och Cerberus har redan börjat genomföra gemensamma investeringar och kommer att fortsätta göra det parallellt med att fullständiga avtal färdigställs.
Cerberus är världsledande inom alternativa investeringar, en av de största NPL-investerarna globalt och en av Intrums största kunder. Tidigare denna månad tillkännagav Intrum slutförandet av försäljningen av en väsentlig del av sin investeringsportfölj till ett dotterbolag till Cerberus, vilket gav en nettolikvid på 7,2 miljarder kronor, som i sin helhet kommer att användas för att minska skuldsättningen. Samtidigt behåller Intrum ett minst 5-årigt exklusivt Servicing-uppdrag för portföljen.
Servicing-intäkter och ytterligare avgifter
Intrum förväntas ansvara för Servicing av nästintill samtliga investeringar inom ramen för avtalet, med vissa undantag, och kommer att erhålla marknadsbaserade Servicing-avgifter.
I tillägg till ersättningen för dessa tjänster, och i linje med Intrums strategi som fastställdes på kapitalmarknadsdagen i september 2023, kommer Intrum också att få intäkter från ytterligare avgifter kopplade till genomförande, portföljförvaltning och resultat.
Andrés Rubio, VD och koncernchef, Intrum:
"Det här partnerskapet är en viktig milstolpe i genomförandet av vår kapitallätta strategi. Det gör det möjligt för Intrum att växla upp vår investeringsaktivitet utan att öka skuldsättningen, samtidigt som vi drar nytta av ökade Servicing-intäkter. De ytterligare avgifterna är ett viktigt steg mot att etablera Intrum som en ledande kapitalförvaltare inom konsumentkrediter, vilket är i linje med den strategi som presenterades på vår kapitalmarknadsdag. Vi är mycket glada över att återigen kunna dra nytta av vår expertis tillsammans med en investerare som Cerberus, för att ytterligare stärka vår marknadsledande position och leverera långsiktig, hållbar tillväxt".
För mer information, vänligen kontakta:
Emil Folkesson, Interim CFO and Investor Relations Director: [email protected]
Mediaförfrågningar:
Brunswick Group
Azadeh Varzi / Imran Jina
+44 (0) 20 7404 5959
Hedda Söderström
+46 (8) 410 32 180
Om Intrum
Intrum är den branschledande leverantören av kredithanteringstjänster med närvaro på 20 marknader i Europa. Genom att hjälpa företag att få betalt och stötta människor med deras sena betalningar, leder Intrum vägen till en sund ekonomi och spelar en viktig roll i samhället i stort. Intrum har cirka 10 000 engagerade medarbetare som hjälper cirka 80 000 företag runt om i Europa. Under 2023 hade bolaget intäkter på 20,0 miljarder kronor. Intrum har sitt huvudkontor i Stockholm och Intrum-aktien är noterad på Nasdaq Stockholm. Mer information finns på www.intrum.com.