Hexagon utvärderar potentiell separation av sin verksamhet Asset Lifecycle Intelligence

Hexagon AB (Nasdaq Stockholm: HEXA B) offentliggör att styrelsen har gett ledningsgruppen i uppdrag att utvärdera en eventuell separation av affärsverksamheten Asset Lifecycle Intelligence (ALI) (“NewCo”) genom en Lex Asea-utdelning (eller ”avknoppning”) till aktieägarna. Hexagon utvärderar noteringsalternativ för NewCo i USA och Sverige.

NewCo förväntas också omfatta ETQ-verksamheten (som för närvarande bedrivs under divisionen Manufacturing Intelligence), Bricsys-verksamheten (som för närvarande bedrivs under divisionen Geosystems) och Utilities & Infrastructure-verksamheten som håller på att övergå till ALI från divisionen Safety, Infrastructure & Geospatial med anledning av de stora synergierna mellan dessa verksamheter och ALI.

En separation av NewCo skulle vara avsedd att skapa två storskaliga publika bolag med distinkta operativa strategier och finansiella profiler som skapar en differentierad positionering för investerare att fullt ut utnyttja kapaciteten och potentialen i varje plattform.

Hexagon

• Marknadsledande portfölj av industriella och geospatiala lösningar
• Stark innovationsförmåga anpassad för att möta behoven hos en stor global kundbas
• Lösningar som utnyttjar 3D-data genom AI-aktiverade molnplattformar
• Skapar förstklassiga digitala tvillingar genom automatisering och sensorer

Exklusive NewCo hade Hexagon omkring 19 600 anställda per den 30 september 2024 och intäkter om cirka 4 408 miljoner euro med en justerad rörelsemarginal (EBIT1) om cirka 28% för 12-månadersperioden som avslutades den 30 september 2024.

NewCo

• Ledande mjukvaruleverantör till Fortune 500-företag
• En portfölj av lösningar i värdsklass för hantering av digitala projekt och tillgångar
• Utnyttjar den digitala tvillingen för att förbättra projekt- och driftseffektiviteten
• Skapar handlingsinriktad intelligens från stora datamängder
• Väl positionerat för att kapitalisera på strukturella trender mot optimering av tillgångar

NewCo hade omkring 5 000 anställda per den 30 september 2024 och intäkter om cirka 980 miljoner euro med en justerad rörelsemarginal (EBIT1) (utan att beakta tillkommande kostnader som ett självständigt bolag) om cirka 35% för 12-månadersperioden som avslutades den 30 september 2024.[1]

NewCo skulle ledas av Mattias Stenberg som för närvarande är chef för Hexagons division ALI. Sedan Mattias började på Hexagon 2009 har han haft flera viktiga ledarroller, bland annat Chief Strategy Officer, och har spelat en viktig roll i att stärka Hexagons strategiska riktning.

”Hexagon har etablerat sig som en ledande aktör inom tekniksektorn, grundat på insikten att dess verksamhet är förankrad i två distinkta världar: den fysiska och den digitala. Hexagons expertis ligger i att noggrant samla in och mäta data från den verkliga världen, med hjälp av avancerad AI-teknologi för att förbättra och optimera den fysiska och digitala miljön. NewCo fokuserar samtidigt på den digitala sfären och initierar världens mest komplexa projekt i designfasen med en datacentrerad digital tvilling-strategi.

Vi bedömer att Hexagon och NewCo i allt högre grad kommer att röra sig i olika riktningar, så att bedriva båda som fristående företag med ett starkt fokus på respektive målmarknad och teknologi kommer att stärka konkurrensfördelarna avsevärt och tillföra värde för båda verksamheterna.” säger Ola Rollén, styrelseordförande i Hexagon.

”Den potentiella separationen av NewCo erbjuder en unik möjlighet att skapa två globalt ledande aktörer som båda är redo att fortsätta växa. För Hexagon innebär detta att vi kommer att fokusera mer på att samla in och integrera realtidsdata i mjukvara och AI-aktiverade autonoma plattformar. Detta strategiska skifte kommer att göra det möjligt för oss att leverera mer specialiserade lösningar, förbättra kapitaleffektiviteten och öppna upp för nya tillväxtmöjligheter. Det positionerar Hexagon för att accelerera innovation, stärka medarbetarna och generera större värde för våra kunder och aktieägare, säger Paolo Guglielmini, vd och koncernchef i Hexagon.

”ALI har vuxit strategiskt från en aktör inom design- och ingenjörsteknik till en branschledande, internationellt erkänd leverantör av digitala lösningar till tillgångscentrerade industrier. Vi har under de senaste 7 åren mer än fördubblat våra intäkter och etablerat en attraktiv verksamhet med en hyllad produktportfölj. Jag anser att ytterligare fokus och riktade investeringar skulle bidra till att accelerera innovation och intäktsökning.” säger Mattias Stenberg.

Detaljer om processen

Hexagon kommer tillhandahålla ytterligare information om separations-, avknoppnings- och noteringsprocessen samt om NewCos framtida ledningsgrupp och styrelse vid ett senare tillfälle. Det är styrelsens nuvarande förväntan att separationsprocessen kommer att ta tolv till arton månader att slutföra.

Separationen, avknoppningen och noteringen skulle vara föremål för godkännande av styrelsen och aktieägarna, samt vara föremål för andra villkor och myndighetsgodkännanden. Det är inte säkert att en separation, avknoppning eller notering kommer att ske.

For ytterligare information, vänligen kontakta:
Tom Hull, Head of Investor Relations, Hexagon AB, +44 7442 678 437, [email protected]
Anton Heikenström, Investor Relations Manager, Hexagon AB, +46 8 601 26 26, [email protected]

Om Hexagon
Hexagon är ett världsledande företag inom digitala verkligheter skapade genom sensorer, mjukvara och autonoma lösningar. Vi sätter data i arbete i syfte att öka effektivitet, produktivitet, kvalitet och säkerhet i lösningar för industri, tillverkning, infrastruktur, offentlig sektor och mobilitet. Våra teknologier gör ekosystem i städer och produktion mer uppkopplade och autonoma vilket bidrar till en skalbar och hållbar framtid.

Hexagons division Asset Lifecycle Intelligence är en betydande mjukvaruleverantör till Fortune 500-företag som hjälper kunder att designa, bygga, driva, underhålla och säkerställa mer lönsamma, säkra och hållbara industrianläggningar runt om i världen. Divisionens kärnteknologier bidrar till att skapa användningsbara insikter som möjliggör bättre beslutsfattande och kunskap under hela livscykeln för kapitalintensiva projekt, vilket leder till förbättringar av säkerhet, kvalitet, effektivitet och produktivitet, vilket bidrar till ekonomisk och miljömässig hållbarhet. Viktiga lösningsområden inkluderar Design and Engineering (verktyg för konceptuell design och detaljkonstruktion), Project Planning & Execution (konstruktion, tillverkning och hantering av leveranskedjan) samt Operations & Maintenance (förvaltning av tillgångar i företag, förebyggande underhåll och mjukvara för OT-cybersäkerhet).

Läs mer om oss på hexagon.com och följ oss på @HexagonAB.

Viktig information:
Denna information är sådan som Hexagon AB är skyldigt att offentliggöra enligt EU:s marknadsmissbruksförordning. Informationen lämnades, genom ovanstående kontaktpersons försorg, för offentliggörande den 25 oktober 2024 kl. 08:01 CET.

Denna kommunikation utgör inte ett erbjudande att byta, sälja eller köpa värdepapper. Försäljning av dessa värdepapper får inte ske i någon jurisdiktion där ett sådant erbjudande, uppmaning eller försäljning skulle vara olaglig före registrering eller kvalificering enligt värdepapperslagstiftningen i någon sådan jurisdiktion.

Denna kommunikation innehåller framåtriktade uttalanden. När ord som ”förutse”, ”tro”, ”uppskatta”, ”förvänta”, ”avsikt”, ”planera” och ”projekt” används i denna kommunikation är de avsedda att identifiera framåtriktade uttalanden. De kan innefatta risker och osäkerhetsfaktorer, inklusive tekniska framsteg inom mätområdet, produktefterfrågan och marknadsacceptans, effekten av ekonomiska förhållanden, inverkan av konkurrerande produkter och prissättning, valutakurser och andra risker. Dessa framåtriktade uttalanden reflekterar Hexagons lednings syn på framtida händelser vid den tidpunkt då de görs och är föremål för risker och osäkerhetsfaktorer. Alla dessa framåtriktade uttalanden baseras på uppskattningar och antaganden som gjorts av Hexagons ledning och som bedöms vara rimliga, men som i sig är osäkra och svåra att förutsäga. Faktiska resultat eller erfarenheter kan skilja sig väsentligt från de framriktade uttalandena. Hexagon frånsäger sig alla avsikter eller skyldigheter att uppdatera dessa framåtriktade uttalanden. Framåtriktade uttalanden är inte garantier för framtida resultat och de faktiska resultaten av Hexagons verksamhet och utvecklingen av de marknader och den bransch där Hexagon är verksamt eller andra utfall som antyds i sådana framåtriktade uttalanden (inklusive utfall av en separation, avknoppning eller notering och därmed sammanhängande affärsmässiga, finansiella, skattemässiga, regulatoriska eller andra konsekvenser, eller skillnader mellan den befintliga ALI-divisionen och en separerad verksamhet) kan skilja sig väsentligt från vad som beskrivs i, eller antyds av, de framåtriktade uttalandena i denna kommunikation