Erik Penser Bank sänker sitt motiverade värde för BE Group till 123-127 kronor per aktie (137-142), enligt en uppdragsanalys.
"Vi sänker våra estimat då vi har underskattat tiden för hur länge den ofördelaktiga mixen av kostnader och intäkter kommer att fortgå. BE Group importerar i princip allt sitt material de säljer i Sverige och har därmed en betydande valutadel i sina inköpskostnader. Vi bedömer att H123 kommer att se svaga volymer från byggindustrin, men även att den starka verkstadskonjunkturen kommer att mattas i linje med ledande indikatorer. Detta ger en bruttomarginal på cirka 10 procent (13 procent i Q322 och 21 procent i Q222). Sammantaget leder detta till en ebit-marginalprognos på 3,5 procent för 2023e", skriver banken.
Aktien är fortfarande lågt värderad, konkluderar banken.
Nyhet
Läses av andra just nu
Nyheter om BE Group
Innehåller annonslänkar. Investeringar innebär risk (se här)
Tips: 50% rabatt hos fondroboten Opti
Dags att komma igång med sparande? Fondroboten Opti erbjuder en populär spartjänst som är perfekt för regelbundet månadssparande. Just nu får nya kunder som använder Börskollens unika kampanjkod BORSKOLLEN50 automatiskt 50 % rabatt på Optis avgift i 3 månader!
Populär sparapp – över 500 000 nedladdningar
Många och höga externa omdömen
Högst grad av diversifiering
Perfekt för regelbundet månadssparande
KOM IGÅNG
Nya kunder som använder Börskollens unika kampanjkod BORSKOLLEN50 får automatiskt 50 procent rabatt på Optis avgift i 3 månader
Populära ekonominyheter
Vinnare & Förlorare
Börskollen använder själva TradingView för analys – prova du med (affiliatelänk)Analysera aktier här