Penser behåller motiverat värde för Mildef oförändrat - ser risk för svag orderbok 2025

Penser Access by Carnegie lämnar sitt motiverade värde oförändrat för industrileverantören Mildef. Det framgår av en uppdragsanalys efter bolagets kapitalmarknadsdag.

Mildefs orderingång i tredje kvartalet bedöms landa kring 420-440 miljoner kronor och den främsta risken som Penser ser är att orderboken för 2025 riskerar att vara svag.

"Vi bedömer dock att den starka orderingången under kvartalet till stor del bör kompensera för detta. För att vi ska höja vårt motiverade värde, vill vi se en accelererad tillväxt med tillhörande förbättring av marginalerna samt en starkare kassaflödesgenerering", heter det i analysen.

Aktien backar 0,6 procent till 86,1 kronor.