Carlsquare höjer motiverat värde för Hanza till 56 kronor (47)
Carlsquare anser att kontraktstillverkaren Hanzas resultat för det andra kvartalet tyder på att marginalförbättringen i bolaget nu är på rätt spår och att fina utsikter borgar för en optimistisk syn på resultatet kommande kvartal. Analysfirman höjer motiverat värde till 56 kronor, från tidigare 47.
Hanza släppte nyligen sin kvartalsrapport för det andra kvartalet med 886 miljoner kronor i omsättning, motsvarande en tillväxt om 40 procent. Ebita kom in på 57 miljoner vilket var 42,5 procent högre än föregående år.
Med anledningen av den fina rapporten höjer Carlsquare bolagets utsikter för kommande år.
"Sammantaget tror vi att den solida Q2-rapporten och utsikterna motiverar en mer optimistisk syn på kommande kvartal. Vi höjer våra årliga försäljningsuppskattningar med fyra procent och våra EBIT-uppskattningar med cirka 14 procent i genomsnitt för 2022-2024".
Analysfirman höjer därmed riktkursen för Hanza baserat på de höjda estimaten och de förbättrade utsikterna.
"Efter våra ökade uppskattningar höjer vi vårt DCF-värderingsintervall och vår kombinerade DCF- och multipelvärdering som ger ett högre verkligt värde i basscenariot på 55,5 SEK (47). Vi anser att en solid lönsamhetsutsikt motiverar en högre värdering".
